Találati lista | Tudóstér

001-es BibID:	BIBFORM068699
Első szerző:	Fazekas Balázs (közgazdász)
Cím:	Értékteremtő bizonytalanság : A kockázati tőke reálopciós megközelítése / Fazekas Balázs
Dátum:	2016
ISSN:	1588-6883
Megjegyzések:	A cikk arra a kérdésre keresi a választ, hogy a jelentős bizonytalanságot magukbanhordozó innovatív startup vállalkozások területén miért képes és hajlandó a kocká-zati tőke, mint elsődleges finanszírozási forrás megjelenni. A cikk reálopciós megkö-zelítéssel mutatja be a kockázati tőke egyedi kockázati szemléletét. A kockázati tőkeolyan eszközöket és mechanizmusokat alkalmaz, melyeknek köszönhetően a startupvállalkozások működésében rejlő rugalmasságot, bizonytalanságot és a folyamatosvállalati tanulás által létrejött értéknövelő képességet ki tudja aknázni, és képesa vállalkozásokban rejlő opciókból profitálni. Ennek köszönhetően a fiatal, innovatívvállalkozások a kockázatitőke-befektetők által magasabb értékelést kapnak, így ezenbefektetők hajlandóak megjelenni más finanszírozási forrásokkal szemben e vállalatikör finanszírozásának területén. A cikk ugyanakkor rámutat arra, hogy a pénz-ügyi opciók esetében alkalmazott értékelés kockázatitőke-befektetésekre történőadaptálása módszertanilag meglehetősen problematikus, a vállalkozásokban rejlőrugalmasság értéknövelő hatásának megjelenítésére az opciós értékelés döntésifákkal történő kiegészítése adhat választ.
Tárgyszavak:	Társadalomtudományok Közgazdaságtudományok magyar nyelvű folyóiratközlemény hazai lapban
Megjelenés:	Hitelintézeti Szemle. - 15 : 4 (2016), p. 151-166. -
Internet cím:	Szerző által megadott URL Intézményi repozitóriumban (DEA) tárolt változat
Borító:
Saját polcon:

001-es BibID:	BIBFORM099572
Első szerző:	Németh-Durkó Emilia (közgazdász)
Cím:	Klímaváltozás a tőkepiacokon: aktívan kezelt zöldkötvény-alapok vizsgálata / Németh-Durkó Emilia, Hegedűs Anita
Dátum:	2021
ISSN:	1588-6883 2416-3201
Megjegyzések:	Jelen tanulmányban egy nyilvános adatbázisokból elérhető zöldkötvény-portfólió teljesítményelemzését végeztük el a 2017 és 2020 közötti időszakra. Kutatásunk célja a zöld prémium létezésének empirikus bizonyítása volt, melyet kockázattal korrigált mutatószámokkal, azaz a Sharpe-rátával, az M2 -mutatóval és a Sortino-rátával igazoltunk. A zöld prémium az a hozamkülönbség, amely a zöld- és a konvencionális pénzügyi eszközök között mérhető. Szakirodalmak szerint a befektetők hajlandóak lemondani 1?9 bázispontú hozamról a klímacélok finanszírozásának érdekében, hogy a kibocsátó a zöldkötvények minősítésével és a jelentési kötelezettséggel járó extraköltségeit fedezzék. Eredményeink megerősítették, hogy a zöldkötvény-portfólió átlagosan 2 bázispontú zöld prémiummal teljesíti alul a benchmark-indexeket. Mindössze egyetlen olyan zöldkötvény-alapot találtunk, amelyikben nincsen zöld prémium, és képes kockázattal korrigált többlethozam elérésére. Megjegyezzük ugyanakkor, hogy a zöldkötvények átlagos teljesítménye a vizsgált időszakban évről évre javult az alkalmazott mutatók mindegyike szerint.
Tárgyszavak:	Társadalomtudományok Közgazdaságtudományok magyar nyelvű folyóiratközlemény hazai lapban folyóiratcikk
Megjelenés:	Hitelintézeti Szemle. - 20 : 4 (2021), p. 38-64. -
További szerzők:	Hegedűs Anita
Pályázati támogatás:	TKP2020-IKA-02 FIKP
Internet cím:	Szerző által megadott URL DOI Intézményi repozitóriumban (DEA) tárolt változat
Borító:
Saját polcon: